\n<\/p>\n
Muchos fondos de pensiones han recortado las pensiones y han obtenido malos resultados de inversi\u00f3n en 2022. Sin embargo, para muchos asegurados, la compra de fondos de pensiones es una buena forma de ahorrar impuestos y mejorar su previsi\u00f3n de vejez.<\/p>\n<\/p><\/div>\n<\/div>\n
<\/p>\n Goran B\u00e1sico \/ NZZ<\/span><\/p>\n<\/div>\n<\/figcaption><\/figure>\n <\/p>\n En el pobre a\u00f1o de inversi\u00f3n de 2022, la mayor\u00eda de los fondos de pensiones suizos registraron p\u00e9rdidas significativas. Como muestra el monitor de fondos de pensiones Swisscanto del Z\u00fcrcher Kantonalbank (ZKB), el grado de cobertura de los fondos de derecho privado cay\u00f3 en 16,5 puntos porcentuales el a\u00f1o pasado a un promedio de 105,6 por ciento. Por lo tanto, la situaci\u00f3n financiera de los fondos de pensiones se ha deteriorado significativamente.<\/p>\n <\/p>\n \u00abLa disminuci\u00f3n de los \u00edndices de cobertura ha inquietado a muchas personas que ten\u00edan planes de compras en sus fondos de pensiones\u00bb, dice Tashi Gumbatshang, especialista en pensiones del grupo bancario Raiffeisen. Con tales pagos voluntarios, se pueden ahorrar impuestos. Adem\u00e1s, se puede aumentar el capital de la pensi\u00f3n o se puede aumentar la pensi\u00f3n del plan de pensiones ocupacional.<\/p>\n <\/p>\n \u00abAunque existen quejas como la redistribuci\u00f3n de los activos asegurados a los pensionistas, los fondos de pensiones suizos siguen siendo un sistema relativamente s\u00f3lido y seguro\u00bb, dice Reto Spring, presidente de la Asociaci\u00f3n Suiza de Planificadores Financieros. Debido a la mayor esperanza de vida ya las bajas tasas de inter\u00e9s, se han producido recortes en las pensiones en los \u00faltimos a\u00f1os debido a que las instituciones de pensiones han reducido sus tasas de conversi\u00f3n. La tasa de conversi\u00f3n es el porcentaje de los activos de jubilaci\u00f3n ahorrados en el fondo de pensiones que se paga anualmente despu\u00e9s de la jubilaci\u00f3n. Sin embargo, en comparaci\u00f3n con las tasas de conversi\u00f3n de las p\u00f3lizas de seguros de rentas vitalicias privadas, estas siguen siendo altas y los ahorradores deben esperar tasas de conversi\u00f3n del 3 al 3,5 por ciento, dice Spring.<\/p>\n <\/p>\n Para la mayor\u00eda de los asegurados, se trata de mantener su nivel de vida despu\u00e9s de la jubilaci\u00f3n. Esto debe ser cubierto por pagos mensuales recurrentes. Las pensiones de AHV y los planes de pensiones profesionales son ideales aqu\u00ed. Las compras de fondos de pensiones son, por tanto, una buena oportunidad para que muchos asegurados completen su pensi\u00f3n del segundo pilar. <\/p>\n <\/p>\n Sin embargo, tales compras no siempre son sensatas o posibles. Aqu\u00ed hay seis puntos a tener en cuenta.<\/p>\n <\/p>\n <\/p>\n Para poder realizar aportes voluntarios al fondo de pensiones, debe existir una brecha de aportes. Esto se enumera en el certificado de pensi\u00f3n bajo el t\u00edtulo \u00abPotencial de compra\u00bb. Como explica Gumbatshang, el gap de cotizaci\u00f3n se calcula de la siguiente manera: El capital de jubilaci\u00f3n ahorrado hasta el momento se establece en relaci\u00f3n con los activos que tendr\u00edan que estar disponibles si la persona en cuesti\u00f3n hubiera estado siempre asegurada en el fondo de pensiones con el salario actual. La diferencia es el potencial de compra.<\/p>\n <\/p>\n Este es particularmente el caso cuando una persona asegurada se ha tomado un a\u00f1o sab\u00e1tico, ha cambiado de trabajo, ha aumentado su salario o ha emigrado a Suiza. El experto de Raiffeisen se\u00f1ala que el potencial de compra que figura en el certificado de pensi\u00f3n no siempre corresponde a la compra m\u00e1xima posible. Los asegurados que tengan activos de pensiones fuera del fondo de pensiones, por ejemplo, beneficios adquiridos, deben tener estos acreditados.<\/p>\n <\/p>\n <\/p>\n La edad de una persona asegurada es un criterio importante a favor o en contra de la compra de fondos de pensiones. Se trata de la rentabilidad que se puede lograr con el dinero. \u00abSi queda menos tiempo hasta la jubilaci\u00f3n, el rendimiento de dicha compra es mayor\u00bb, dice Spring. Como resultado, no tiene mucho sentido realizar tales pagos voluntarios demasiado pronto; de lo contrario, una inversi\u00f3n en acciones podr\u00eda resultar potencialmente en un mayor rendimiento.<\/p>\n <\/p>\n Seg\u00fan Spring, la edad de 50 a 55 a\u00f1os es un momento particularmente bueno para comprar fondos de pensiones. \u201cTiene sentido comenzar a hacer dep\u00f3sitos como este a esta edad. Si espera a\u00fan m\u00e1s, como empleado no siempre puede estar seguro de que seguir\u00e1 teniendo el mismo trabajo con un salario similarmente alto\u00bb, dice. Por el trienio, tampoco es recomendable planificar las compras de fondos de pensiones \u201ca \u00faltima hora\u201d. Si compra en el fondo de pensiones, hay un per\u00edodo de bloqueo de tres a\u00f1os antes de que pueda retirar el dinero como una suma global, a menos que est\u00e9 comprando de nuevo despu\u00e9s de un divorcio.<\/p>\n <\/p>\n <\/p>\n Los asesores financieros recomiendan que primero pague la cantidad m\u00e1xima en el pilar 3a antes de realizar compras en el fondo de pensiones. Aqu\u00ed, tambi\u00e9n, los asegurados finalmente disfrutan de ventajas fiscales. Este a\u00f1o, los empleados que est\u00e1n afiliados a un plan de pensiones pueden pagar hasta CHF 7.056 en el Pilar 3a.<\/p>\n <\/p>\n A diferencia del fondo de pensiones, en el Pilar 3a no hay riesgo de que el dinero se redistribuya, por lo que solo ahorras para ti. Gumbatshang cita una mayor flexibilidad con los retiros posteriores y el reembolso garantizado en caso de fallecimiento como otras ventajas. Si una persona asegurada muere prematuramente, los dependientes sobrevivientes reciben los fondos. Los ahorradores tambi\u00e9n tienen m\u00e1s opciones a la hora de elegir una estrategia de inversi\u00f3n. En el Pilar 3a, se puede invertir hasta el 100 por ciento del dinero en acciones, pero tambi\u00e9n existen soluciones de cuentas puras. Adem\u00e1s, el dinero se puede transferir en cualquier momento.<\/p>\n <\/p>\n <\/p>\n Antes de realizar pagos voluntarios, debe verificar la calidad del fondo de pensiones. Una mirada a varias cifras clave lo hace posible incluso para los no expertos.<\/p>\n <\/p>\n Lo primero que debe hacer aqu\u00ed es observar el grado de cobertura. Esto demuestra lo bien que se financia un fondo de pensiones. Si la relaci\u00f3n es del 100 por ciento, esto significa que las obligaciones del fondo de pensiones est\u00e1n totalmente cubiertas por su capital. Si no es as\u00ed, se habla de d\u00e9ficit. A fines del a\u00f1o pasado, el 16,1 por ciento de los fondos de seguros de salud de derecho privado estaban subfinanciados. <\/p>\n <\/p>\n En el caso de un fondo de pensiones que no tenga fondos suficientes, se recomienda precauci\u00f3n al realizar una compra. Finalmente, los asegurados podr\u00edan estar obligados a realizar aportes econ\u00f3micos a la reestructuraci\u00f3n del fondo de pensiones.<\/p>\n <\/p>\n Adem\u00e1s del \u00edndice de cobertura, tambi\u00e9n es recomendable incluir en la evaluaci\u00f3n la tasa de inter\u00e9s t\u00e9cnica del fondo de pensiones. Seg\u00fan Raiffeisen, esto no deber\u00eda ser superior al rendimiento que realmente se puede lograr con inversiones de bajo riesgo. Si la tasa de inter\u00e9s t\u00e9cnica es demasiado alta, los ingresos no son suficientes para financiar las pensiones actuales. Entonces existe el riesgo de una redistribuci\u00f3n de los asegurados activos a los pensionistas, y si esto es alto, los pagos voluntarios al fondo de pensiones probablemente no est\u00e9n bien invertidos.<\/p>\n <\/p>\n Tambi\u00e9n debe examinarse la relaci\u00f3n entre asegurados activos y pensionistas. Una caja registradora \u00abenvejecida\u00bb se considera menos atractiva para una compra. Desde el punto de vista de Spring, tambi\u00e9n tiene sentido incluir en la decisi\u00f3n los pagos de intereses que el fondo de pensiones ha hecho al asegurado en el pasado. Los fondos con pagos de intereses m\u00e1s altos son en su mayor\u00eda financieramente s\u00f3lidos y tambi\u00e9n permiten que los asegurados participen en las ganancias obtenidas. Esta es una buena se\u00f1al. <\/p>\n <\/p>\n <\/p>\n Los m\u00e1s j\u00f3venes en particular deber\u00edan preguntarse si pueden lograr un rendimiento tan alto comprando un fondo de pensiones como invirtiendo en acciones. Una persona de 40 a\u00f1os que compre en el fondo de pensiones lograr\u00e1 \u00abquiz\u00e1s un rendimiento del 2 al 2,5 por ciento anual sobre este capital hasta la jubilaci\u00f3n\u00bb, dice Spring. \u00abPuede obtener f\u00e1cilmente el doble de rendimiento con los ahorros de acciones durante este per\u00edodo\u00bb.<\/p>\n <\/p>\n Sin embargo, cabe se\u00f1alar que la compra de un fondo de pensiones es una inversi\u00f3n protegida de capital, dice Gumbatshang.<\/p>\n <\/p>\n <\/p>\n Raiffeisen tambi\u00e9n recomienda verificar c\u00f3mo se manejan los pagos voluntarios en el fondo de pensiones. Entre otras cosas, se trata de si las compras realizadas se pagan a los dependientes supervivientes en caso de fallecimiento del asegurado adem\u00e1s de una pensi\u00f3n de supervivencia o una suma global en caso de fallecimiento.<\/p>\n <\/p>\n Seg\u00fan Gumbatshang, tambi\u00e9n se plantea la cuesti\u00f3n de si las compras pueden retirarse posteriormente como capital. Esto no es posible con todos los fondos de pensiones. <\/p>\n <\/p>\n <\/div>\nCon una compra en el fondo de pensiones, puede complementar su pensi\u00f3n y reducir la carga fiscal.<\/h2>\n
1) Comprobar si hay potencial de compra<\/span><\/h2>\n
2) Las compras generalmente solo valen la pena a partir de los 50 a\u00f1os<\/span><\/h2>\n
3) Primero, explotar el potencial de ahorro en el Pilar 3a<\/span><\/h2>\n
4) El fondo de pensiones debe estar bien financiado; esto se puede verificar con una verificaci\u00f3n de riesgo<\/span><\/h2>\n
5) La rentabilidad de la compra debe ser m\u00e1s atractiva que el ahorro de acciones<\/strong><\/span><\/h2>\n
6) \u00bfC\u00f3mo se tratan las compras en el fondo de pensiones?<\/span><\/h2>\n