Se dice que JP Morgan y PNC están interesados en una adquisición total o parcial, si es posible antes del lunes por la mañana, hora estadounidense, después de revisar los libros del banco de crisis en las últimas horas.
La independencia ya no es una opción para la Primera República: según círculos bien informados, las autoridades estadounidenses están orquestando actualmente una venta del banco.
El atribulado banco de California First Republic apareció recientemente en los titulares negativos, pero eso debería cambiar lo antes posible. El fondo estatal de seguro de depósitos FDIC había iniciado un proceso de venta por este motivo, se dijo el sábado. Inicialmente, media docena de bancos participaron en el proceso de licitación, incluidos JPMorgan Chase, Citizens Financial y PNC Financial Services.
La FDIC quiere poner al banco bajo administración judicial el lunes por la noche y al mismo tiempo presentar una solución concreta al problema para calmar los mercados, dijo. Las autoridades estadounidenses están siendo asesoradas en este contexto por la casa de inversiones Guggenheim. Se dice que el banco neoyorquino JPMorgan y PNC Financial Services Group, con sede en Pittsburgh, son los principales contendientes, mientras que Bank of America se retiró de los postores, según la información.
De esa forma, tras semanas de conversaciones infructuosas entre los bancos y sus asesores, podría anunciarse en breve un proceso ordenado de venta de First Republic. Esto evitaría las largas subastas que se hicieron necesarias después de los colapsos de Silicon Valley Bank (SVB) y Signature Bank el mes pasado. La solución al problema se hizo urgente después de que las acciones de la compañía, que ya habían caído a un nivel bajo, volvieran a caer la semana pasada tras el anuncio de cifras demoledoras y ya habían perdido el 97 por ciento de su valor este año.
The First Republic es el cuarto banco estadounidense que recientemente se encontró en dificultades debido a que los clientes retiraron sus depósitos en masa. En una acción concertada, varios institutos medianos y grandes inicialmente pusieron 30 mil millones de dólares en el tambaleante First Republic Bank para salvarlo y calmar la situación. Sin embargo, en los últimos días se conoció que los inversionistas habían retirado más de 100 mil millones de dólares en el primer trimestre, por lo que volvió a aumentar el nerviosismo y finalmente la bolsa se derrumbó.
Una adquisición sería la solución más fácil para los clientes de First Republic, quienes luego sabrían a principios de esta semana que pueden contar con un propietario financieramente estable en el futuro. Eso les daría tranquilidad a los inversionistas sin seguro con activos de más de $250,000, por lo que no entrarían en pánico por retirar su dinero y causar más problemas. Al igual que el SVB, la institución se especializó en estadounidenses ricos en las costas este y oeste y los atrajo con hipotecas baratas a cambio de depositar sus ahorros en ella. Ahora este modelo podría volver a funcionar.
En los últimos días, las autoridades supervisoras habían lanzado inicialmente una amplia red y preguntaron a varios bancos si estarían interesados en hacerse cargo de la institución financiera californiana. Este grupo se hizo cada vez más pequeño e hizo necesarias aclaraciones adicionales en casos individuales. JP Morgan, por ejemplo, tiene una participación de mercado de más del 10 por ciento en depósitos de clientes a nivel nacional, lo que significa que el gigante bancario solo podría ofertar con una exención por razones competitivas. Es mayormente dominante en el área metropolitana de la ciudad de Nueva York, mientras que First Republic no fue particularmente fuerte allí. En San Francisco, en cambio, las señales serían exactamente las contrarias.
Se espera que los reguladores seleccionen la oferta que cause el menor daño financiero a la FDIC. Se espera que la quiebra del SVB, por ejemplo, suponga una carga financiera de 20.000 millones de dólares, que los grandes bancos en particular deberán asumir en forma de comisiones. Estos sirven para reponer un fondo de reserva creado para este tipo de emergencias.
Los asesores de la Primera República esperaban evitar una toma de posesión del gobierno. Algunas propuestas en los últimos días pedían un sindicato de bancos más fuertes para comprar los activos de la Primera República por encima del valor de mercado. Sin embargo, no estuvieron de acuerdo con ello. En cambio, especularon con desempolvar el banco o partes individuales como parte de una “solución gubernamental limpia” en términos más atractivos. De cualquier manera, el First Republic Bank parece estar terminado después de 38 años.