Honasa Consumer, la empresa matriz de la marca de cuidado personal y de la piel Mamaearth, ha recaudado alrededor de 92 millones de dólares en una ronda ancla antes de su oferta pública inicial que comenzará el martes, en un gran impulso para la startup india que en muchos sentidos está poniendo a prueba el apetito actual de la mercados públicos locales.
Un grupo de más de tres docenas de gestores de activos, entre ellos Abu Dhabi Investment Authority, Fidelity, Norges Bank, Invesco, Goldman Sachs, CDPQ, White Oak, Franklin Templeton, Kotak, DSP, Carmignac Gestion, Loomis Sayles, Matthews, Pictet y Hornbill, recibieron el acciones a través de un libro ancla, dijo Honasa el lunes por la noche en una presentación de intercambio.
Los inversores, entre los que se incluyen muchos fondos mutuos indios, han suscrito casi la mitad de los 204,3 millones de dólares que Mamaearth, que fabrica y vende una gama de productos para el cuidado de la piel, espera conseguir en su debut en los mercados públicos.
Mamaearth, que cuenta con Peak XV Partners y Sofina entre sus patrocinadores, abrirá su oferta pública inicial el martes a una banda de precios de 3,7 a 3,9 dólares.
Honasa alberga alrededor de media docena de marcas, incluidas Mamaearth, The Derma Co. y BBlunt, entre otras. Opera a través de una sólida red de distribución omnicanal. En línea, como una de las principales empresas de BPC digitales de la India, Mamaearth presta servicios a alrededor de 18.000 códigos postales a través de sus canales D2C y de comercio electrónico. Fuera de línea, ha ampliado significativamente su alcance en alrededor de 113.000 puntos de venta minorista de bienes de consumo en todo el país.
Alrededor de una docena de otras nuevas empresas indias están monitoreando atentamente las condiciones del mercado mientras evalúan el momento de sus ofertas públicas iniciales.
“Esperamos OPI de Internet en el primer semestre del año 2024 a medida que mejoren las condiciones del mercado. La mayoría de las grandes empresas de Internet están bien capitalizadas y es menos probable que requieran fondos de inmediato”, escribieron analistas de AllianceBernstein en un informe reciente.
«Algunas OPI anunciadas anteriormente incluyen OyO Rooms (hoteles, agregación de viviendas) e Indegene/Tata Tech (servicios de TI). Esperamos otras OPI potenciales en 2024, incluidas Reliance Retail, Flipkart y Swiggy, que podrían agregar ~ 150 mil millones de dólares de capitalización de mercado».